금호석유, 시황 산업 한계 여전…투자의견 ‘홀드’-메리츠
금호석유, 합성고무 가격 상승에 힘입어 주가 상승세 지속될까?
메리츠증권은 금호석유의 투자의견을 '홀드'로 유지하며 적정가는 16만원을 유지했습니다. 공급 병목 현상으로 인한 천연고무 가격 강세가 합성고무 가격 상승으로 이어졌으며, 중국 이구환신 정책의 실효성은 아직 미미합니다. 하지만 전방 자동차의 연간 총 수요 변화는 없고 물류 차질은 중장기적으로 해소될 것으로 예상되며, 미국 정부의 대중 무역 관세율 상향은 금호석유의 라텍스 사업에 긍정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 다만 주력 판매제품의 전방 수요에 구조적 변화는 감지되지 않고, 석유화학 제품의 장기 불황이 지속될 가능성이 높아 주가 할인은 불가피할 것으로 전망됩니다.
2024-06-18 08:03:53